从12月6日开始，宁波市区个人住房公积金贷款最高限额由原来的40万元下调到25万元。此前，包括江苏南京、浙江绍兴、嘉兴、湖州在内的国内不少城市已然先行收紧了公积金房贷。

　　记者了解到，受房地产市场持续高烧的影响，再加上证券市场的吸空效应，许多地区住房公积金可供贷款资金紧缺的压力日益显现，以至于不得不收紧公积金房贷。作为楼市的调控手段之一，公积金限贷究竟会带来怎样的效应？

　　各地纷纷收紧公积金房贷

　　作为近期全国房价“最疯涨的城市”，浙江省宁波市从12月6日开始收紧公积金贷款闸门，规定市区个人住房公积金贷款最高限额由原来的40万元下调到25万元，此举在当地引发了轩然大波。

　　对于此次调整，宁波市住房公积金管理委员会的解释是：受今年房地产市场过热影响，职工购房大量增加，个人住房公积金贷款发放量随之快速攀升，住房公积金可供贷款资金紧缺的压力日益显现，资金入不敷出态势严重，如不及时采取措施，可能因资金短缺而被迫实行贷款轮候制。

　　记者了解到，最近一段时间以来，作为二线城市的宁波，商品房价格犹如脱缰野马一路飙升。来自国家统计局的数据表明，今年10月份宁波市商品房销售价格同比上涨19.1%，涨幅位居全国70个大中城市之首，其二手房房价涨幅则位居全国第二。房价的高企，让许多对楼市处于观望状态的人开始动摇，纷纷出手购房。与楼市销售的火爆局面相对应，当地的住房公积金贷款增量迅速，资金短缺矛盾开始显露。

　　实际上，今年以来对公积金住房贷款进行限制的并不只是宁波一地。早在宁波之前，江苏省南京市、浙江省嘉兴市、湖州市、舟山市以及浙江省直住房公积金管理中心等都已对公积金贷款制度进行了调整。虽然具体的措施不同，但其政策指向却是一致的，即收紧公积金贷款闸门。

　　“从8月下旬开始，我们主要从以下几方面对公积金贷款政策进行了调整。首先规定住房公积金二次贷款申请时间应在首次结清并正常缴纳一年以上，同时暂停对余杭、萧山、富阳等区域的住房贷款申请，对房龄20年以上的二手房贷款也暂停受理，还有就是规定职工提取公积金还贷的，支取额度不超过当期还本付息的一半。”浙江省直住房公积金管理中心一位负责人告诉记者。

　　而浙江省的嘉兴、湖州、舟山等地则通过对职工申请住房公积金贷款实行轮候制的方式对贷款进行了限制。绍兴、金华等地则和宁波一样，下调了公积金的最高贷款额度。南京市从今年9月1日起，卡死了住房公积金的二次贷款申请，同时把还贷能力系数从0.3调到了0.2。

　　公积金“蓄水池”险被抽空

　　记者了解到，进入今年以来，不少地区之所以选择收紧住房公积金贷款的闸门，原因是持续的增量贷款让公积金面临资金紧张局面。如不加以限制的话，公积金的“蓄水池”将面临被抽空的风险。

　　以浙江省直住房公积金管理中心为例，该中心一名负责人告诉记者：“中心10家委托贷款银行，有七家半年就完成或超过了全年的自报计划，上半年公积金贷存比就已接近警戒值。如果不加以适当调整限制的话，可能会造成入不敷出的资金紧张局面，影响正常贷取。”

　　宁波的情况也差不多，统计数据显示，今年1月至10月该市住房公积金归集14.15亿元，收回贷款5.33亿元，提取住房公积金9.28亿元，发放个人住房公积金贷款13.54亿元，发生资金逆差3.34亿元，特别是7月至10月资金逆差高达2.08亿元，当年公积金存贷款比例高达95.72%，已超过央行规定的80%的风险底线和浙江省规定的75%的风险线。

　　“公积金的贷存比在80%左右是最佳状态，低于这个数字是公积金没有发挥最大作用，高于这个数字则存在资金压力。”浙江省直住房公积金管理中心公积金管理科科长程爱华说，很多地方前些年的贷存比甚至都在70%以下。

　　那么是哪些因素导致住房公积金突然间变得吃香起来，以至出现“入不敷出”的窘境呢？

　　“很重要的原因是流动性泛滥，宏观经济发展呈现偏快局面。央行连续多次上调了存贷款准备金利率，银行也相应收紧贷款。以往被认为是优质资产的商业房贷受到了限制，迫使许多人买房贷款时转向使用公积金，从而使得公积金贷款增量巨大。”杭州市一家商业银行的工作人员告诉记者。

　　另一方面，连续加息使得公积金贷款的成本优势进一步显现，因此不少购房者认为使用公积金贷款更加合算。

　　更加值得关注的是，股市的持续走红使得一部分人开始提取公积金投入股市，从而加速了公积金的“失水”效应。在浙江省某省直机关工作的小叶参加工作才三年，今年6月份，在朋友的劝说下小叶将公积金账户中的钱都取出来买了股票。“想想蛮疯狂的，但是一时半会儿也买不起房子，这笔钱与其让它闲着还不如拿到股市中去搏一搏。”小叶说。

　　限制“买房”还是“炒房”

　　我国的住房公积金制度，是为配合城镇住房制度改革而设置的一种社会福利，其目的是为了实现“居者有其屋”。随着国内商品房价格的畸形上涨，住房公积金成为不少中低收入家庭实现“自有住房”心愿的有力保障。

　　据了解，由于公积金贷款手续相应比商业贷款更复杂，耗时较长，回款速度慢，部分房产开发商甚至一度不愿接受公积金贷款，以至公积金得不到充分合理的利用。这与今年以来各地公积金频现“水库缺水”现象形成鲜明对照。

　　记者注意到，各地对公积金贷款政策进行的调整，无一例外地在市民中引发了高度关注。不少人担心，限制贷款额度或者实行轮候制等会不会耽误自己的买房计划，尤其是中低收入家庭。

　　徐利锋本想在今年利用女朋友的住房公积金贷款，在偏远的杭州市余杭区买个小套作为婚房，然而从8月份浙江省直住房公积金管理中心对贷款政策进行修改后，徐利锋的买房计划泡汤了。“新规定在余杭区买房子暂时不能用公积金贷款，市区的房价太高买不起，只有把婚期再往后拖一拖。”徐利锋说。

　　不过从市场的整体反应来看，公积金限贷并未给楼市带来太大冲击。杭州、南京的一些房产中介普遍认为，公积金贷款政策的调整肯定给房地产市场带来了影响，但并不太大。有中介公司的工作人员告诉记者：“政策微调虽然打乱了部分人的买房计划，但从最近楼市的成交量和成交价来看，影响并不明显。”

　　当然，也有业内人士认为，公积金贷款政策的调整也能对投资性购房、家庭多套购房和超前购房消费产生抑制，从而促进楼市的供需平衡。记者注意到，各地的公积金贷款政策调整措施公布后，不少网民都对其给予了支持。

　　“除了能缓解资金压力外，收紧公积金贷款也是预防楼市过快过热发展的一种手段。”浙江省直住房公积金管理中心主任陶文荣认为，尤其是限制“二次贷”等措施，对炒房能起到较好的抑制作用。(张道生)