银监会收紧二套房贷，主要基于两点考虑：一是近期房价的急剧上涨，其基础并不牢固，不是真实性的自住购房的支撑，这种炒房性质资金的介入极易引发房价的暴涨暴跌和市场动荡。而在我国，房地产业是银行信贷资金介入较多的行业，一旦发生风险，银行资产和信贷资金的安全自然会受到波及和影响，这给银行业带来了很大风险。其次，从房地产市场本身的发展来讲，过高的房价会挤出真实的住房需求，从而难以满足广大购房人的需求，这会造成房地产市场的畸形发展。

　　近几日来，严控二套房贷再次成为市场热议的话题。继银监会主席刘明康7月17日在2009年第三次经济金融形势通报会上指出，要控制房地产贷款风险，严格执行“二套房”标准后，上海银监局就对相关细节进行了解释，以实际行动收紧二套房贷。

　　房价上涨吹大房地产“泡泡”

　　有观点认为，是半年来不断走高的房价和渐渐被吹大的房地产“泡泡”，令监管部门对严控二套房贷进行了重申。国际金融危机以来的4万亿元经济刺激计划，加上商业银行上半年7.37万亿元的创纪录新增贷款，就像一个突然被拧开的水龙头，大量的钱涌向市场。显而易见的是，在投资渠道并不丰富的中国，最为直接的反应就是股市和房市。

　　以北京为例，今年以来，北京房地产交易量不断增大，房地产价格重新回到了2007年的高点。北京市房地产交易管理网统计数据显示，今年上半年商品住宅期房销售量比去年同期增长了75.7%。而在上半年整个北京市场的平均房价上涨了近三成。

　　放眼全国，国家统计局新近公布的数据显示，6月份全国70个大中城市房屋销售价格同比上涨0.2%，环比上涨0.8%。进入2009年后，国内房屋销售价格首次出现了同比上涨。这也是今年以来全国70个大中城市房价环比连续四个月上涨。

　　二套房贷再念“紧箍咒”

　　显然，银监会主席刘明康在2009年第三次经济金融形势通报会上强调，要控制房地产贷款风险，严格执行“二套房”标准，严格按规定执行住房按揭贷款首付款比例和贷款利率，对投资性住房要坚持首付高成数、利率严格风险定价和资信严格审查的原则，严格执行与借款人100%“面谈”、“面签”制度，采取切实有效措施防范“假按揭”、“假首付”现象的发生。一时间，让“严控二套房贷”成为关键词。

　　上海银监局紧随其后，于7月20日转发了银监会下发的《关于进一步加强按揭贷款风险管理的通知》，要求在沪各银行加强按揭贷款风险管理，有效防范“假按揭”、“假首付”和“假房价”现象的发生，不得自行解释二套房贷认定标准，不得以任何手段变相降低首付款的比例成数。对于金融机构变相放宽第二套房贷款执行标准的情况，通知要求，不得以征信系统未联网、异地购房难调查等为由放弃二套房贷政策约束，不得自行解释“二套房贷”认定标准，不得以任何手段变相降低首付款的比例成数。

　　实际上，关于第二套房贷款政策引发的热议可以追溯到两年前。2007年9月27日，人民银行、银监会联合发布了《关于加强商业性房地产信贷管理的通知》。其中就对“二套房”作出明确的规定，对已利用贷款购买住房、又申请购买第二套(含)以上住房的，贷款首付款比例不得低于40%，利率不得低于人民银行同期同档次基准利率的1.1倍。这在当时来说，首付及利率门槛都相应地提高了。

　　2008年12月20日，基于当时房地产市场发展状态，国务院发布了《关于促进房地产市场健康发展的若干意见》，要求加大对自住型和改善型住房消费的信贷支持力度。意见指出，对已贷款购买一套住房，但人均住房面积低于当地平均水平，再申请贷款购买第二套用于改善居住条件的普通自住房的居民，可比照执行首次贷款购买普通自住房的优惠政策。对其他贷款购买第二套及以上住房的，贷款利率等由商业银行在基准利率基础上按风险合理确定。

　　可见，自2007年二套房贷政策第一次面世以来，该项政策在调节房地产市场冷热的同时，也仿佛一个楼市晴雨表。每当二套房贷放松之时，便意味着楼市已经转冷，进入了调整期。而当该项政策收紧时，则意味着楼市虚火正在推高。

　　收紧二套房贷旨在防风险

　　“这么做恰逢其时。”中央财经大学中国银行业研究中心主任郭田勇表示，他说，监管部门对二套房贷政策去年放松、今年收紧，呈现“此一时彼一时”状态，这主要是根据市场实际情况来确定的。近期以来，全国主要城市房价都出现了上涨，一些城市房价上涨过快，引发了以炒房为目的的投机资金快速进入市场，而这些资金如果继续大举进入房市，则可能引发价格继续上涨，形成泡沫。

　　郭田勇说，银监会在此时收紧二套房贷，主要基于两点考虑：一是近期房价的急剧上涨，其基础并不牢固，不是真实性的自住购房的支撑，这种炒房性质资金的介入极易引发房价的暴涨暴跌和市场动荡。而在我国，房地产业是银行信贷资金介入较多的行业，一旦发生风险，银行资产和信贷资金的安全自然会受到波及和影响，这给银行业带来了很大风险。其次，从房地产市场本身的发展来讲，过高的房价会挤出真实的住房需求，从而难以满足广大购房人的需求，这会造成房地产市场的畸形发展。

　　业界认为，尽管这一轮的房地产上涨行情最初由刚性需求带动，时至今日投资性购房者已入场，而二套房贷正是对投资性购房者的“清场”，该项政策的收紧很有可能再现2007年二套房贷政策出台时房地产市场由热转冷的“急转弯”。针对这一看法，中国银行全球金融市场部高级分析员方明表示，从市场情况来看，收紧二套房贷政策后，炒房资金的收益率肯定会减少，随着首付比例的提高和贷款利率的上浮，盈利空间会缩小，这必将遏制房价的过快上涨。

　　一位来自商业银行信贷部门的人士对记者说，当前大部分商业银行均已严格了二套房贷政策的执行，但也有部分商业银行出于自身的利益考虑，为抢占市场份额、拉客户而“走样儿”地执行二套房贷政策。针对这些情况，监管部门应该在做好风险提示的同时，进一步加大监管力度，建立违规惩戒机制，切实采取措施，防止房地产业的风险在银行体系里集聚和蔓延，保障商业银行健康发展。